牛策略 | 1124强势股脱水 | 催化密集，AI应用或迎来黄金时代

①AI应用：具备云基础设施、模型能力、用户流量优势的谷歌和阿里巴巴近期在模型和Agent方面的进一步发力，或打造C端AI应用生态闭环，并将更多的垂直AI应用整合进自身的流量入口，从而有望大幅加速AI应用商业化。
②固态电池：上周以来固态电池板块调整幅度较多，主要受锂电主链以及微盘股大跌影响，但其实从9月中旬核心标的以来已经连续调整2个月。广汽中试线已经跑通，26年产业化进展有望加速，若按照1gwh的物料需求对应材料市场价值量30-40亿，核心公司收入端能看到显著体现，往后看设备招标，新一轮补贴，车型验证等利好较多，当前位置有较好赔率。
③航天：国家国防科技工业局近期发布2026年度考试录用公务员公告，其中招聘“商业航天司航天监管岗”，这意味着商业航天司这一机构已成立。该机构成立将有效整合多部门相关职能，卫星产业发展有望在更高层面实现统筹协调，商业航天发射审批、卫星运营牌照发放等关键环节的推进效率也有望进一步提升。