牛策略 | 0327强势股脱水 | 这个化工品一个月涨了50%，它们是国内龙头

①创新药：行业出海大年确定，2026年BD总包已达571亿美元，另一场行业盛会将于4月召开，多家头部药企将披露重磅临床数据，同时海外三期临床推进将持续打开估值空间。
②化工：中东地缘冲突导致全球溴素供应格局骤然收紧，以色列和约旦占溴素进口量超60%，国内自产能力严重不足，进口依赖度已达66%，这些是国内的行业龙头。
③半导体：DDIC封测成本上行推动报价上调预期，核心受益公司在DDIC量产落地之外，同时收购光隆集成切入OCS光交换机赛道，通过MEMS制造线与OCS产品能力的协同形成完整产业链闭环。